Как инвестировать в золото

Как инвестировать в золото?

Инвестиционные монеты и золотые слитки

Монеты и слитки — самый традиционный способ инвестирования в драгоценные металлы. Продаются они в банках.

Важно понимать: инвестиционные монеты, в большинстве случаев, не представляют нумизматической ценности. Они нужны для того, чтобы покупать физическое золото в более мелких объемах

Существенный недостаток золотых слитков – при покупке физическому лицу придется заплатить НДС. Более ликвидны инвестиционные монеты, они НДС не облагаются. Правда, НДФЛ заплатить придется в любом случае. На рынке доступны монеты весом от ¼ до 1 унции золота чеканки разных стран.

Еще один недостаток инвестиций в монетарное золото – траты на хранение и страхование. К тому же разница между ценой покупки и продажи порой составляет несколько процентов.

Подводя итоги по этому способу инвестирования: сегодня вложения в золото в его физической форме не слишком удобны и являются скорее данью традициям, чем по-настоящему прибыльной инвестицией.

Обезличенный металлический счет

Обезличенный металлический счет (ОМС) – это счет в банке, средства на котором учитываются в виде граммов драгоценного металла (золота, серебра, платины) без указания его конкретных признаков (номера слитка или производителя). Таким образом, вы являетесь владельцем некоего обезличенного куска металла.

Банк здесь выступает в качестве посредника между инвестором и рынком. При этом обезличенные металлические счета не застрахованы в системе АСВ. А это значит, что если банк обанкротится, инвестиции будут потеряны.

Фьючерсы на золото на Московской бирже

Материалы по теме: Что такое фьючерсы простыми словами?

Фьючерсные контракты  на золото, серебро, платину или палладий  – достаточно удобный способ заработать на колебаниях цен на драгметаллы на мировом рынке

Важно понимать, что эти инструменты — расчетные, т.е. вы покупаете не физическое золото, а финансовый инструмент, и зарабатываете на разнице цен

Торговля фьючерсами осуществляется через брокерскую фирму.

Также это — отличная страховка от кризисных явлений экономики. Преимущество торговли контрактами по сравнению с покупкой самого металла состоит в стандартизации контрактов и удобстве хранения документов.

Минусы: торговля фьючерсами — спекуляция, а не инвестиция. Подходит трейдерам, уже имеющим опыт работы на Московской бирже, так как сопряжена с риском.

Описание фьючерсного контракта на золото на сайте Мосбиржи

ETF на золото

Бир­же­вые индексные фонды (ETF), ко­то­рые инвестируют в зо­ло­то­до­бы­ва­ю­щие ком­па­нии или в сам ме­талл, помогают инвесторам минимизировать риски. Доли в этих фон­дах — это за­ре­ги­стри­ро­ван­ные цен­ные бу­ма­ги, вло­же­ния в них за­щи­ще­ны за­ко­ном, а фонды обя­за­ны ре­гу­ляр­но от­чи­ты­вать­ся об ин­ве­сти­ци­ях.

Од­на­ко стоит учи­ты­вать, что до­ход­ность таких фон­дов не все­гда со­от­вет­ству­ет ди­на­ми­ке цены на сам ме­талл.

Торгующийся на Московской бирже ETF FXGD считается одним из самых доступных и при этом надежных инвестиционных инструментов. Стоимость акции этого биржевого фонда – чуть более пятисот рублей (февраль 2018 года), и это одна из самых низких точек входа для инвестиций в золото. Для покупки или продажи инструмента достаточно обратиться к любому российскому брокеру на Московской Бирже.

График ETF FXGD на Московской бирже

Золото со дна морских глубин

График стоимости золота: котировки цен сегодня + история

Последние несколько лет золото болталось в диапазоне 1100-1350$. В момент написания статьи ситуация заметно изменилась, на графике золота прогнозируется новый тренд роста:

Вплоть до XX века применялась система золотого стандарта, в которой на курсы валют влияла стоимость драгоценного металла. От неё отказались в пользу современной кредитно-денежной системы, что это позволило цене на золото в долларах расти. Чтобы ответить на вопрос «Выгодно ли инвестировать в золото?» — достаточно взглянуть на график цен за 50 лет:

В 1968 году золото стоило 40$ за тройскую унцию (31.1 грамм), а через 50 лет уже 1500$. Доходность вклада составила бы 3650% в долларах, с учётом сложного процента получается 7.5% в год — хороший результат для долгосрочных инвестиций. Для сравнения, доходность американского индекса акций Dow Jones — 9.5% в год.

Важные события в истории рынка золота:

  1. 1980 год — крупные спекуляции привели к взлёту цен на золото с 200 до 600$.
  2. 2000 год — начало падения фондового рынка США, известного как «кризис доткомов», совпадает с началом бычьего тренда 2001-2012 годов.
  3. 2008 год — мировой финансовый кризис, за следующие 4 года золото удвоилось в цене.
  4. 2012 год — конец 11-летнего тренда роста, инвесторов выходят из золота на фоне восстановления мировой экономики после кризиса.
  5. 2019 год — нарастающие проблемы в мировой экономике, ожидания нового кризиса, первое за 11 лет снижение процентной ставки ФРС привели к росту котировок с 1300$ до 1500$ за 3 месяца.

График золота выглядит довольно спокойным. Сильные падения котировок происходят только после нескольких лет постоянного роста и связаны с «перегревом» рынка. Также золото оправдывает своё звание «тихой гавани» — во время кризисов на фондовом рынке металл растёт как на дрожжах:

Обратите внимание, как графики по очереди перекрывают друг друга — невооруженным глазом видно обратную экономическую связь золота и фондового рынка. Во время кризисов наблюдается сильная отрицательная корреляция:

  • после кризиса доткомов 2000 года за 36 месяцев золото выросло на 45%;
  • после всемирного кризиса 2008 года за 36 месяцев золото выросло на 70%.

В 2019 году тоже проблем хватает: торговые войны США и Китая, проблемы в Персидском заливе, Брекзит — всё это создаёт массу проблем для мировой экономики. Инвестиции в золото снова актуальны.

Справедливости ради, кризис помогает многим драгоценным металлам. Давайте сравним их:

По соотношению риск/доходность палладий сегодня на первом месте, но у него самые высокие риски из драгметаллов. Инвестиции в золото более надёжные и должны рассматриваться в первую очередь. В портфелях инвесторов рекомендуется выделить долю для золота, но не более 10-15%. Добавить 2 или больше металлов не запрещается, но не всегда это будет полезно для портфеля. Лучшей парой я считаю золото+платина, подробно расписал плюсы и минусы всех вариантов в этом посте.

Преимущества и недостатки

Когда, где и как покупать золото — Исчерпывающая инструкция

Сладующая заметка от 2019 года, но она прекрасно иллюстрирует возможности инвестиций в золото.

Золото показало отрицательную доходность в 2018 году , -6% годовых (в долларах). Лучше всего рос палладий, аж на 11,4 % (тоже в долларах).

И все же золото стоит покупать. Вот три причины для этого:

  • 5% капитала в драгметаллах повышают устойчивость портфеля;
  • золото можно купить не напрямую, вложившись в ценные бумаги;
  • в России есть ОМС, обезличенные металлические счета, за слитками ухаживать не надо.

Какое золото бывает

Проще всего купить драгметаллы через ОМС (обезличенные металлические счета). Ваше золото в этом случае виртуальное, но при желании банк передаст вам настоящие слитки. Пока они не попадают под систему страхования вкладов, но депутаты выступают с такой инициативой.

Кроме того, люди покупают обычные, физические слитки. Это неразумно, потому что при продаже требуется экспертиза, а владелец бережет упаковку и поверхность слитка от повреждений. И безопасность! Легко представить, как трудно защитить от воров настоящие золотые слитки.

Еще россияне проявляют интерес к золотым инвестиционным монетам. Да, «Георгий Победоносец» показал доходность 290% за последние 10 лет, но надо быть экспертом, чтобы так удачно вложиться. Монеты легко купить и тяжело продать: для этого также требуется экспертиза.

Какие налоги

Для спекуляций подходит только физическое золото, потому что для ОМС банки предлагают невыгодный курс и комиссии. Налоги платят только при продаже металла. Но! Если золото в собственности дольше 3 лет, налоги платить не надо (этот закон касается и прочих инвестиционных продуктов).

  • Если налоги не заплатили, налоговая будет до последнего тянуть с угрозами, чтобы штраф набежал.
  • Налоги платить легко, декларация заполняется по шаблону.
  • Шаблон заполнят в агентстве за 1000 рублей, если вам лень.

Если вы продаете золото через приложение, то банк автоматически списывает налоги. Та же история с брокерским счетом.

Если не золото

Кроме металла, новички вкладываются в акции, фонды и деривативы, привязанные к золоту. Какие-то из них безопасные и выгодные, а какие-то совсем новичкам не подходят (несмотря на заверения банка).

Фонды. Индексные фонды вкладывают в топ компаний, связанных с золотом. Они уже пережили фазу бурного роста, а потому будут приносить доход на рыночном уровне. Паевые фонды — это фонды доверительного управления, как дяди вложатся, так оно и будет. Вкладываются во все, зависит от фонда. Покупая пай, вы покупаете право на кусочек прибыли от вложенных средств.

Акции. Это всегда вложения на долгий срок, потому что только так вы можете компенсировать изменчивость рынка. Все потому, что рынок обязательно откатывается в плюс после любого кризиса, главное — потерпеть.

Фьючерсы, структурки и опционы. Это сложные инструменты для опытных инвесторов. Не покупайте структурные облигации Сбера, вернете только 70% капитала в лучшем случае!

Фонды дают доходность до 12% годовых, акции около 8%, а деривативы от 30%. Это в рублях. В долларах или евро доходность будет другой, но это не вариант для новичка.

Чтобы купить ценные бумаги, вы открываете брокерский счет. Компании и банки берут одинаковую комиссию за сделки (до 1%) и разную плату за обслуживание счета. У Тинькофф обслуживание бесплатное до 50 тыс. рублей, потом сотрудничают с Открытие, БКС, Финамом или Атоном.

Иногда для открытия счета достаточно звонка в банк и установки мобильного приложения.

Когда вкладывать деньги в золото?

При инвестирования денег в золото нужно правильно выбрать точку входу, а если по простому, то период, когда потенциал для роста наибольший. Существует много различных рекомендаций от финансовых гуру.  От довольно толковых, до просто идиотских. И если изучить их хотя даже поверхностно, то бывает они диаметрально противоположенные. Одни говорят, что в данный момент курс должен рвануть вверх, другие же напротив утверждают, что цены будут продолжать падение.

Для начинающих инвесторов, которые хотят вкладывать деньги в золото по принципу вложил и забыл, есть старый добрый совет. Покупайте на дне, продавайте на пике, или покупайте дешевле, продавайте дороже.

А как узнать когда же нужно вкладывать деньги?

Стоимость котировок буквально взлетает во время мировых финансовых кризисов, глобальных войн, стихийных бедствий и прочих потрясений, затрагивающих всю мировую экономику. Мировые фондовые  рынки начинает потряхивать, то вверх, то вниз. И причем стоимость всех акций буквально за пару месяцев может обвалиться в несколько раз. Начинается процесс замедления производства, курсы валют также подвержены высокой волатильности.

Совокупность всех этих факторов, заставляет инвесторов искать «тихую гавань» для сохранности своих денег. Именно этой гаванью и выступают драгоценные металлы, и золото в частности.

Обратите внимание на резкий рост цен на золото в конце 2008 года, во время начала первого мирового кризиса. Всего за год стоимость с 300$ выросла  в 2 раза

А в 2011 достигла своего максимума в 1800 долларов за унцию.

Далее последствия кризиса стали понемногу восстанавливаться и ….. мы наблюдаем падение цен. Инвесторы стали выводить деньги, для вложения в более доходные инструменты. Так как появилось ощущение стабильности и роста экономики.

Как получить максимальный доход

Где добывают и применяют золото

Человечество использует жёлтый металл еще со времён египетских фараонов, которые поклонялись богу солнца Ра. Желание завладеть золотом приводило как к многочисленным войнам, так и к великим географическим открытиям вроде нахождения пути в Америку Колумбом в 1492 году. Позже в XIX веке в Америке, а также Бразилии, Сибири, Австралии и ЮАР случилась «золотая лихорадка», в которой участвовали сотни тысяч людей.

Золото давно и активно используется в экономике. Изначально из него делали слитки, монеты и украшения, но с развитием науки нашлось применение в некоторых технологичных сферах — например в фармакологии и электронике. Стабильно высокий спрос на металл со стороны инвесторов разного калибра — от физических лиц до центральных банков.

До 2013 года спрос на золото рос, потому что инвесторы видели 11-летний тренд роста. После обвала цен на 20% началась распродажа металла, только из ETF ушли 900 тонн инвестиций. Золото в больших количествах ушло из хранилищ и перешло в ювелирные изделия и инвестиционное золото. После 2013 года спрос начал падать, достигнув минимума в 2016 году, когда инвесторы закупили почти 600 тонн золота через ETF. В 2018 году спрос снова начал расти, особенно со стороны ЦБ стран мира которые закупили рекордные 650 тонн металла. Прогноз на 2019 год тоже позитивный.

Исторически половина золота уходит в ювелирную отрасль. Красивый желтоватый цвет золота уникален среди драгоценных металлов и уже много тысяч лет символизирует богатство и статус. Вряд ли вам нужно подробно рассказывать о разнообразии украшений из золота — из него делают кольца, серьги, браслеты, подвески, ожерелья и многое другое.

Больше всего любят золото в Китае, Индии и на Ближнем Востоке:

В Индии много традиций, связанных с золотыми украшениями, спрос в этой стране стабильный. В последние несколько лет лидером стал Китай — разбогатевшие за счёт подъема экономики жители стали покупать больше ювелирных изделий из драгоценных металлов.

Вторая по потреблению золота сфера — изготовление слитков и монет, или инвестиционное золото. Здесь тоже в лидерах Индия и Китай, последний лидирует с большим отрывом:

Последние несколько лет в этой сфере спад, золото потеряло популярность как инвестиционный инструмент. Парадоксально, ведь сейчас оно дешевле, чем в 2011-2013 годах, когда был пик спроса. Если золото продолжит расти как в 2019 году, наверняка снова появится много желающих прикупить металл.

Еще одна сфера, на которую стоит обратить внимание — спрос со стороны центральных банков. Металл подходит для инвестирования при любой экономической ситуации, поэтому он входит в состав финансовых резервов всех стран мира

В США и Германии это вообще 2/3 всех резервов:

Развивающиеся страны хотят снизить зависимость от доллара и тоже пытаются увеличить долю золота в своих резервах. Больше всего закупают металл Россия, Индия, Китай, Турция, Бразилия.

Золото поступает на мировой рынок из всех регионов мира. 50 стран добывают больше 10 тонн золота в год, в первой пятёрке Китай (400 тонн), Австралия и Россия (по 300 тонн), США и Канада (по 200 тонн). По регионам добыча распределена почти равномерно:

Добыча растёт ежегодно примерно на 3%, особенно высокие темпы в Африке. Вторичная переработка золотых изделий наоборот упала. В целом количество поступающего на рынок золота примерно одинаковое каждый год.

Зная цифры спроса и предложения золота на мировом рынке, рассчитаем рыночный баланс:

В 2016 году избыток золота стал рекордным, особенно если смотреть только на физический металл. В 2018 избыток практически исчез, если тенденция продолжится — в 2019 году мы увидим дефицит, что добавит аргументов для роста цен.

Третья причина

Может быть, вы считаете, что золото — просто хороший
актив, который постоянно растет, и его нужно покупать всегда, а не только в тех
случаях, которые я назвал? Это не так. Действительно, золото имело ценность с
древних времен. Но, как и все товарные активы, оно не способно генерировать
доход в виде купонов или дивидендов. При этом золото хорошо проявляет себя в
виде защитного актива и растет в цене во времена рыночных катаклизмов, поэтому
имеет смысл держать его тем, кто хочет подстраховать свой портфель от рыночных
колебаний.

Помните, что в долгосрочной перспективе цена на золото лишь
на доли процента превышает инфляцию.

Например, если бы вы купили золото в 1980 году на пике
его цены — 850 долларов за унцию, далее вы наблюдали бы, как оно упало в
цене, а потом долгое время стояло на месте. И цена за тройскую унцию золота,
которая была в 1980 г., восстановилась лишь через 28 лет в
2008 году.

Не думаю, что у кого-то из инвесторов хватило терпения
дождаться этого момента.

Подытожим все вышесказанное

В России можно вкладываться в золото, но это связано с
определенными сложностями и рисками. Покупая слиток, вы заплатите НДС
(20 % от общей стоимости). Владельцу слитка выдается сертификат, который
обязательно понадобится, если захочется продать драгметалл. В случае утери
документа слиток придется сдавать в ломбард, где за него предложат стоимость
лома. Сэкономить на налоге можно, если купленный у банка слиток оставить на
хранение в ячейке этого же финансового учреждения. Но услуга эта платная.
Вдобавок никто не даст гарантий, что в случае необходимости удастся выгодно
продать этот слиток и вернуть свой капитал.

Монеты из драгоценных металлов продаются без НДС. Но
экономия на налоге не радует, если учитывать величину спреда. Как правило,
покупатели теряют и на слитках, и на монетах ощутимый процент от их
первоначальной стоимости.

Открывая ОМС, вы сталкиваетесь с рисками, связанными с тем, что не приобретаете фактическое золото. Учтите, что в отличие от банковских депозитов, ОМС не защищен государством.

В каждом случае нужно индивидуально оценить финансовую ситуацию инвестора, его цели и готовность к риску. Когда меня спрашивают, куда я инвестирую, чтобы в точности повторить мои действия, я всегда предостерегаю от ошибок. Мой личный капитал я распределяю сообразно своим собственным планам, целям и возможностям. И другому инвестору такая стратегия может просто не подойти.

Если вы хотите получить
профессиональную помощь в разработке вашего Личного финансового плана,
инвестиционной стратегии и выборе инвестиционного портфеля, опытные
консультанты компании «Личный капитал» будут рады вам помочь.

Альтернатива золоту

На данный момент альтернативы золоту нет. После отказа от золотого стандарта (в 1970-ых) в мире выбрана инфляционная модель развития экономики. В такой модели инфляция в 2-3% считается желательной. Более низкая инфляция – повод для беспокойства. Для защиты сбережений от обесценивания валюты рекомендуется вложение в золото. Для этих целей можно использовать и другое сырье. Но золото – это не просто сырье. Оно выполняет монетарные функции (пусть и исключено из взаиморасчетов). Оно защищено от потери своей актуальности в промышленности.

А колебания в ценах все же значительно меньше, чем на нефть и другие металлы. Заменителем золота могли бы стать алмазы. Но их уже научились выращивать искусственно. А ценообразование в них довольно сложное. Желтый металл удобен для обмена, транспортировки и хранения. В отличие от жидкой нефти он не растекается и не горит. Он не ржавеет и химически очень инертен. У него высокая температура плавления. А его цена позволяет аккумулировать в небольших слитках значительное состояние. Золоту могли бы составить конкуренцию платиноиды. Но они были открыты сравнительно недавно.

После краха Бреттон-Вуда американские власти пропагандируют идею о том, что золото – это пережиток прошлого. Но их заинтересованность в подобной риторике объяснима. Ведь доллар является мировой резервной валютой. Однако ни одна мировая валюта не может быть заменителем золота. Причина – наличие единого эмитента. Если какая-то одна страна становится хозяином мировой валюты, то все остальные страны оказываются в невыгодном положении. Риски в отношении страны эмитента ложатся на весь мир. Проблемы в экономике через угрозу инфляции и дефляции отражаются на других государствах. Также страна эмитент может манипулировать ценами на сырьевые товары.

Но кроме экономических и финансовых рисков есть еще и геополитические риски. В случае войны США с Китаем или Россией – исход неизвестен. Империи уходили и приходили. А золото выполняет монетарные функции уже тысячи лет. Оно не имеет единого эмитента. Месторождения разбросаны по всему миру. Никто не может быть хозяином желтого металла. Америка закономерно говорит о том, что доллар заменил золото. Но это очевидная ангажированная пропаганда. В США никогда не упоминают, что доллар стал мировой резервной валютой именно через привязку к золоту.

Бесполезно
4

Занятно
38

Помогло
22

Как инвестировать в золото – способы инвестирования

Является ли инвестирование в золото надежным и выгодным способом сбережений вы поймете сами немного позже. Сейчас разберемся в популярных методах вложений.

Изначально необходимо приобрести драгметалл в виде:

  • монет;
  • слитков;
  • ювелирных украшений;
  • открытия металлического счета в банке.

Чтобы понять, о чем речь, нужно подробнее рассказать о каждом из способов инвестирования.

Денежные средства

Инвестиционные монеты

Стоит ли приобретать монеты? Ведь в их сумму закладывается работа по чеканке и распространению изделий, тогда как доля золота не соответствует потраченным финансам. Цена монет растет медленно, что при краткосрочных вложениях для инвестора провоцирует риск оказаться в убытках. Поэтому вкладывать деньги в монеты целесообразно только при долгосрочных проектах.

Вкладчик должен понимать разницу между памятными, коллекционными и инвестиционными монетами. Ценность их определяется не только наличием драгоценного металла, но и уникальностью.

Продажа коллекционных монет, зачастую, чрезвычайно проблематична. А чтобы получить выгоду с покупки и последующей продажи монет, инвестор должен разбираться в основах нумизматики.

Монеты

Открытие обезличенных металлических счетов

Перспективный способ инвестировать вложения средств без уплаты налога – это открыть металлический счет. Драгоценные металлы приобретаются у банковского учреждения, имеющего лицензию на проведение таких операций, виртуально. Инвестор драгметалл на руки не получает, зато получает подтверждающие документы с указанием суммы, пересчитанной в граммы драгоценного металла. В любое время он может закрыть счет и вернуть денежные средства. Если цена золота увеличится, то прибыль будет ощутима.

Плюсы использования ОМС:

  • нет НДС;
  • начисляются проценты;
  • появляется возможность выгодно реализовать сбережения, благодаря оценочной стоимости, очень близкой к биржевой.

Золото

Игра на биржах

Безналоговый способ инвестирования в драгоценные металлы, заключающийся в ведении торгов на бирже с использованием депозита. В этом случае отпадает необходимость в поиске хранилища, что является безусловным достоинством способа.

Прибыль можно взять как на росте, так и на падении цен. Минусом биржевых игр является риск потери депозита. Но все зависит от правильно выбранной стратегии торгов и надежности брокера.

Ювелирные изделия или антиквариат

Целесообразно вкладывать средства в золотые изделия только перед резким падением валюты, на которую они приобретались. Антиквариат имеет большую ценность, чем драгметалл, ведь она заключается в редкости или уникальности изделий. Раритеты, старинные экземпляры достаточно выгодны для инвестирования, так как имеют тенденцию к увеличению стоимости. Однако, для обычных граждан антиквариат по большей части недоступен.

Золотые украшения

Варианты инвестиций в золото

Будем рассматривать с позиции удобства для рядовых инвесторов и с позиции размера потенциальной доходности.

Золотые ETF. Инвестиционные фонды вкладывающиеся деньги пайщиков в золото. Стоимость одной акции всего несколько сотен рублей. Продать-купить можно на бирже. За владение золотым фондом инвестор платит комиссию — 0.5-1% в год от стоимости активов.

Золотые слитки. Продажная стоимость примерно равна мировым ценам. Но может различаться в зависимости от размера покупаемого слитка. Чем его масса выше, тем более привлекательная цена будет для вас из расчета стоимости за 1 грамм. Тут как в жизни, действуют оптовые цены на продажу. Для крупных покупателей скидка. Выбирая такой вид вложений в золото, нужно помнить о налогах, а именно НДС.  При продаже вы обязаны будете уплатить 18% в пользу государства.  Чем то напоминает грабеж, только закрепленный на законодательном уровне.

Инвестиционные монеты. Набирающий популярность среди населения вид инвестиций. Купить можно практически в любом банке. По задумке, стоимость инвестиционных монет должна расти с каждым годом, намного опережая инфляцию.  По моему мнению это очередная уловка для привлечения денег от населения и извлечения прибыли финансовыми учреждениями.

Во-первых, стоимость их сразу сильно завышена, процентов на 20-30 и даже выше. Во-вторых, тираж некоторых монет намного превышает спрос, и в дальнейшем банки для их продажи начинают снижать цены, а это сбивает общие цены на эти монеты купленные инвесторами ранее по более высокой цене. В-третьих, большинство монет, в виду их огромной численности, практически не представляют особую ценность для коллекционеров. А ведь именно они толкают рынок монет вверх, выкупая монеты все дороже и дороже. Для покупки именно нужных монет нужно разбираться в специфике нумизматики, а для большинства это темный лес.  Ну и последний пункт, это опять же налог на продажу, если вы решите продать имеющиеся у вас деньги тому же банку.

Металлические вклады или ОМС.  Очевидные преимущества: легко продать, легко купить, цены максимально приближены к мировым. Нет нужды платить налоги. Полная сохранность, т.к. физически вы не покупаете золото. Все данные о вашем запасе хранятся в банке. Можно мгновенно совершать операции по покупке/продаже онлайн. Из минусов — разница между покупкой и продажей составляет 3-8%.

Фьючерсы (контракты) на покупку золота на бирже. С точки зрения прибыльности, наверное самый очевидный инструмент вложений. Разница (спред) между покупкой и продажей составляет десятые доли процента (НДС в 18% при продаже золотых слитков — точно грабеж). Операции тоже можно совершать не выходя из дома.

Однако недостатки тоже существенные. Нужно обладать определенными знаниями, и первоначально сделать много телодвижений для  начала совершения операций: открыть счет у брокера, внести деньги, изучить торговую платформу, с помощью которой вы будете совершать сделки, анализировать, прогнозировать движение цены и т.д. Короче много различных нюансов, пугающих и отталкивающих большинство инвесторов от этой затеи.

Еще к существенному недостатку относится маленький горизонт инвестирования. Контракт заключается обычно максим на несколько месяцев. Конечно можно открывать новый, но опять же — это лишние движения с нашей стороны.

Покупка золота напрямую на бирже. Цена практически близка к мировым котировкам. Разница в сотые доли процента. Купить и продать можно в любое время по справедливой цене. За хранение денег не берут. Минус — стоимость минимальной покупки эквивалент 10 г золота. Подробности здесь.

Золотой банковский счет

Весьма «интересной» является ситуация на рынке золота в России. Итак, на МБ можно купить или продать только фьючерсы, а вот если хочется подержать в руках заветный слиток? На самом деле такая возможность тоже есть – купить слитковое золото можно в любом банке, заплатив за грамм цену, имеющую прямую корреляцию с мировой. Просто, будет дополнительная спред-комиссия. Вот только в этом случае все трудности, связанные с данным приобретением (хранение, обеспечение безопасности и пр.), оказываются полностью на собственнике слитка. И далеко не всегда это не то, что удобно, но даже приемлемо.

Другой вариант – это открыть обезличенный металлический счет – ОМС. Таким образом, к примеру, можно вложить деньги в золото в Сбербанке, в ВТБ или Альфа-Банке. Клиенту продается не металл, а право на него, которое, впрочем, подкреплено реально резервируемыми в хранилище банка запасами (речь здесь совсем не о деривативах). В договоре на открытие ОМС не указывается никаких индивидуальных характеристик приобретаемых слитков (типа номеров, проб и пр.), так что украсть или повредить такое золото становится невозможно.

ОМС – это не просто договор на покупку слитка, а полноценный счет, куда будут зачисляться и откуда списываться разница между ценой приобретения слитка и его текущей стоимостью. При закрытии счета Сбербанк вернет вам ваш слиток (уже не гипотетический), а также ту стоимость, которая набежала на счет в связи с благоприятным изменением мировой цены на золото. Тем не менее, стоит ли доверять крупнейшему банку страны хранить ваше золото – решать вам.

Когда выгодно вкладывать в золото

Оцените статью
Рейтинг автора
5
Материал подготовил
Андрей Измаилов
Наш эксперт
Написано статей
116
Добавить комментарий